洗盘阶段价量观察-量价真经

洗盘阶段价量观察

洗盘在坐庄流程中，多属主要阶段，中、长线庄家必须经过洗盘阶段才能完成拉升出货，经过充分地洗盘才能产生大“黑马”、大“牛股”。正所谓“不经历风雨怎么见彩虹”，能熬过洗盘阶段的人将迎来春天。

第68招　如何从价量观察假阴洗盘

假阴洗盘的价量特征是：股价在平稳的上升、横盘及下跌途中的末端，某日大幅高开（开盘价高出前一天收盘价很多，甚至以涨停板开盘），且开盘集合竞价成交量巨大（为了制造全天放量收阴的假象），然后瞬间股价回落到前一天的收盘价附近震荡，最后收盘时股价涨跌幅度不大，在日K线上出现一根高开的大阴线，即假阴线。

庄家通过高开低走的形式，收出大阴线，让散户产生阴阳错觉，从而使筹码得到充分的交换。

散户操作方法有以下几种：

（1）大盘连续下跌的后期，股价已连续下跌，散户套牢较深不肯再卖，因此成交量极度萎缩，股价再难下跌。此时庄家为了再收集一部分更廉价的筹码，往往做出假阴线。由于假阴线具有一定的威慑力，因此出现假阴线后会再有恐慌盘杀出，其股价还将下跌10%左右（时间为1～2周）见底。此时应果断杀入，此后股票大涨（大牛股）的可能性极大。

（2）股价缩量横盘，某日做出大假阴线，之后股价连续收阴（多阴）横走或微跌，是庄家洗盘拉升的前兆，当股价上行吃掉假阴线时可及时介入。

（3）股价缓慢上升途中的某一天出现假阴线，往往为庄家中途洗盘。经几日缩量调整后，仍将拉升，且成为大牛股的可能性极大。所以当股价将要包吃假阴线时，应果断杀入。

（4）缓慢爬升的股票，借助于大盘大跌进行放量连拉大阴线（往往跌到20日线附近）。一旦该股企稳并收大阳线包容吃掉放量阴线后，证明前面巨阴是洗盘，是快速拉升的前兆，应坚决介入。股价经过缓慢的爬升拉一涨停板，第二日高位震荡放量突破前期密集区，收出阴十字并留下跳空缺口，且在2～3日内不补跳空缺口，每日收盘价站稳5日均线之上（尤其是阳线包吃阴十字），证明前面阴十字为震荡洗盘，预示着后市还将拉升。

下图就是000729在2008年11月27日的走势实例。

第69招　如何从价量观察打压洗盘

打压式洗盘也叫回档式洗盘，这是一种典型的洗盘方式，整个洗盘过程以大幅回落为主。打压式洗盘的特点是“快”和“狠”，其打压股价的速度非常迅速，而且打压手法非常凶狠。这样既节省了洗盘的时间，又达到了洗盘的效果。

其价量特征是：

庄家在大幅拉升股价之后，盘中积累了大量获利盘，利用投资者较强的获利回吐欲望，以凶狠快速的方式向下突然砸盘，使股价大幅回落，形成一根长长的阴线。根据投资者容易产生恐惧的弱点刻意打压，制造市场的恐慌气氛，从而动摇投资者的持股信心，使他们最终无法接受股价大幅下跌的事实而抛出股票，达到将获利筹码震荡出局的目的。

庄家打压式洗盘的最佳时机是在大市调整的时候，多数针对那些投机性强，没有实质性投资价值，短线升幅过大的个股。因为这些股票本身不确定因素就多，投资者的持股信心容易产生动摇，股价的回落，极易使跟庄者产生“大势已去”的错觉，继而迅速将手中的股票获利了结出局。但一般在低位停留的时间（或天数）不会太长，一般在一周内甚至第二天跌势就停止了，让前日抛股者莫名其妙。

中长线投资者可以不理会股价的一时涨跌起落，免得从马背上摔下来。短线投资者应根据移动平均线、成交量、阻力位和支撑位等技术要素进行综合分析，比如，股价放量上涨远离移动平均线时，预示洗盘将要出现，为短期卖出时机；当股价缩量回落到移动平均线时，预示洗盘将要结束，为短期买入时机。

下图就是000698在2008年年底的走势实例。

第70招　如何从价量观察平台洗盘

平台式洗盘也叫横盘式洗盘，其价量特征是：股价在某一区域形成时间较长的横盘格局，针对投资者缺乏耐性的弱点，用时间去消磨跟庄者的意志和信心。在横盘期间，成交量呈萎缩状态，偶尔有脉冲式放量出现。这种洗盘方式，侧重于用时间去消磨，以时间换空间，平台横行的时间越长，波幅越窄，洗盘越彻底，后市涨幅就越大。

这种洗盘方式较多地出现于大市上升的时候，因为大市上升，市场相对比较活跃，股票出现普涨，面对个股牛皮盘整的走势，很多跟庄者有强烈的换股欲望，往往会失去持股耐心，使庄家达到洗盘震仓的目的。这种试盘方法比较适合于绩优股，由于这类股票的市场口碑好，为投资大众所喜爱，所以持股心态比较稳定。如果运用打压方式洗盘的话，可能会给散户逢低买进的机会，造成庄家筹码损失。

庄家主要是防止降低市场平均持仓成本。庄家将股价维持在一个较高的价位上进行洗盘，让散户将所持的筹码在这个平台内完成充分自由换手。庄家将股价控制在一个很窄的范围内，形成长期的牛皮沉闷走势，从而消磨散户的持股信心，同时又让一些眼光远见的投资者进入，这样就能完成筹码换手，提高市场平均成本了。

散户在股价放量滞涨时，择高先行退出；在股价缩量整理时，保持观望；在放量突破时，再度买入。对于向上突破平台走势的个股，重点应注意：第一次放量向上突破平台时，可重仓或加仓买入；第二次放量向上突破平台时，可适量参与；第3次以上放量向上突破平台时，谨防假突破，应做好随时退出的准备。

下图就是002249在2009年5～6月的走势实例。

第71招　如何从价量观察震荡洗盘

震荡式洗盘既运用了打压震仓的原理，又运用了长时间消磨耐心的技巧，是洗盘最常用的手法。其优点在于：和平台式洗盘相比，可以缩短洗盘时间；和打压式洗盘相比，可以避免低价筹码的损失。庄家利用开高走低、拉高、再压低、再拉高，股价上冲下洗，将筹码集中在手上，通过反复上下震荡的方式进行洗盘。在股价长时间频繁上下震荡中，扰乱投资者的跟庄步伐，让跟庄者捉摸不定，常处于追涨杀跌之中，根本无法搞清股价的运行方向，从而被迫离场观望，能够忍受这种庄家洗盘的投资者往往是市场中的佼佼者。

其价量特征是：震荡式洗盘方法较为温和，成交量比较活跃，使股价维系在一个区域之内上下震荡，在日K线图上阴阳结合，起伏不定。经常出现如三角形、箱体形、旗形、楔形等典型的洗盘整理形态。虽然庄家会故意制造股价走势的疲软假象，但一般不会有效击穿重要的技术支撑位，否则容易引发一轮大的恐慌性砸盘，对庄家尤其是实力较弱的庄家来讲是极为不利的。

这是根据散户追涨杀跌心理而进行的洗盘方式。散户买进股票后，遇到了横盘或打压走势，这时买入的计划发生改变，心理上容易产生失衡，经过庄家的盘面诱导战术，往往选择割肉出局。可是，股价没有下跌多少又开始上涨了，此时场外散户又入场了，但股价没有上涨多少又开始下跌了，弄得投资者迷惑不解，买也不对，卖也不对。庄家采用这种反复震荡的洗盘方法，不断诱导散户追涨杀跌，成功提高市场平均持仓成本。

散户遇到这种走势时，多看少动为宜。在先前底部介入者，若耐不住震荡的话，可择高先行退出，在股价放量突破盘整区域时，重新考虑介入。或者成交量不断扩大时，设法在低价买进股票。

下图就是000698在2006年下半年的走势实例。

第72招　如何从价量观察跌停洗盘

跌停式洗盘是最令人恐惧也是最有效的一种洗盘方式，其价量特征有两种：一种盘面是，股价以跌停板开盘，大部分时间处于封盘状态；另一种盘面是，以正常形式开盘后，股价直奔跌停板，封盘几分钟后再打开，多次跌停，多次开板，尾市稍向上拉动。散户看到股价跌停，心理十分悲观，唯恐第二天继续跌停，于是也抢先在跌停板价位挂卖单杀出。庄家待散户卖单达到一定程度数量而不再增加时，迅速将自己挂在散户前面的卖单撤掉，几乎在同一时间里，又在散户后面挂出数量与撤单相近的卖单，这样从盘面上看封盘数量没有变化，不会引起散户的注意。然后，庄家将散户的抛单慢慢地吃光，封盘被巨大买单打开。这时持币者见打开封盘，股价开始往上拉抬，也加入买盘行列。不久，股价又向下跌停。庄家如此反复多次进行，盘中浮动筹码得到很好的交换，从而达到洗盘的目的。若洗盘还不够充分的话，则第二天可能还会如法炮制。

这是根据散户看到股价跌停而产生的恐惧心理所采取的洗盘方式。庄家通过股价的深幅下跌，制造极度恐慌的盘面，把散户逼到墙角边，使其被迫交出筹码。

持股者可以择高先行出局，免得因洗盘造成利润缩小而影响操作心态。持币者可以等到股价真正企稳回升时买入。

下图就是002176在2009年2月的走势实例。

第73招　如何从价量观察快速洗盘

速度快慢节奏的掌握能使庄家做盘增色不少，许多优秀的操盘手往往都将时间与速度结合起来，达到最佳的操作效果。在庄家制造恐慌盘面时，更是离不开速度这个概念。其价量特征是：

快速的下跌一般伴有较大的成交量，庄家用大单向外发货，将股价压低；慢速的下跌一般成交量不大，但有时庄家刻意对敲放大量；在盘上，一般低开后快速向下砸盘，直逼跌停，或逐波向下，最后封于跌停，有时甚至一开盘就跌停，而在尾盘又放量打开封盘，这样持续多个交易日，给中小投资者造成极度恐慌。(www.xing528.com)

这是根据散户的恐惧心理所采取的洗盘方式。庄家运用速度概念，通过快速下跌走势，制造极度恐慌盘面，吓唬散户抛出筹码。而且快速下跌又打乱了散户的操作计划，在手忙脚乱中抛出股票。

散户持股者可以在放量冲高时择机先行出局，持币者可以等到股价真正企稳回升时买入。

下图就是002008在2009年初的走势实例。

第74招　如何从价量观察边洗边拉洗盘

边洗边拉的洗盘方式是将洗盘寓于拉升之中。其价量特征是：股价在拉升过程中伴随回档，庄家先是连续拉高股价，然后突然停止做多，由于短线升幅过大，庄家在高位抛出一小部分筹码，使股价出现回落走势，将短炒者及信心不坚定的浮筹震出。这种洗盘方式庄家采用的是化整为零的操作策略，在日K线图上，以小阴小阳或十字星形式出现，找不到明显的洗盘图形，有时在当日分时走势中完成边拉边洗行为。在形态上，股价每次回落的低点一个比一个高，每次拉升的高点也一个比一个高，股价的重心不断地往上移。采用这种方式洗盘的庄家，其实力都比较强大，控筹程度比较高，时机上多数出现在大势向好的环境之中。

庄家在洗盘整理过程中，盘面一张一弛，不断地把获利盘清理出局，同时又让持币者果断介入，这样筹码完成一进一出，得到充分交换，同时锁定长线筹码，为庄家日后大幅拉升股价减轻压力。

散户在股价远离短期移动平均线、乖离率（BIAS）偏大时，可择高先行退出；在股价接近短期移动平均线时，可择低介入。也可以根据上升趋势线或轨道线进行买卖判断，当股价触及上升趋势线或轨道线的上沿时，卖出做空为宜；当股价触及上升趋势线或轨道线的下沿时，买入做多为宜。

下图就是002078在2009年上半年的走势实例。

第75招　如何从价量观察高开杀低洗盘

高开杀低洗盘的价量特征有：洗盘方式是以大幅震荡为主基调，股价大幅跳高开盘，甚至以涨停板开盘，然后通过对敲方式，大手笔卖单杀出，股价逐波下探，但是股价却不跌停，不然就是在跌停价位，不断产生大笔买盘，此时缺乏信心者仍低价抛售股票，庄家于是统统吃进，等到没有人愿意再低价卖出为止。然后，股价再向上一档一档地拉升，随着场外资金的不断介入，股价大幅走高，甚至急速拉到涨停并封住涨停板。在日K线图上，出现“T”形形态，成交量大幅放出。采用这种方式洗盘的庄家，其实力都非常强大，操盘手法极其凶猛。

这是根据散户见好就收的心理而进行的洗盘方式。庄家通过一波涨升行情后，展开洗盘动作。如果抛压不大，没有砸盘出现，浮动筹码得到充分交换，就能提高市场平均持仓成本，日后拉升也就不会遇到大的阻力。如果抛压较大，有大量砸盘涌出，表明盘内筹码出现松动，就会造成洗盘失败的处境。这种洗盘方式要恰到好处，既让获利盘出局，又让跟风盘介入。

这种洗盘方式一般前期股价都有较大的升幅，保守的投资者还是出局观望为好。虽然不排除后市有更为猛烈的拉升行情出现，但这种走势难以把握。如果洗盘回调幅度较深的话，可以在低位大量成交时，少量介入。

下图就是002084在2007年5月8日的走势实例。

第76招　如何从价量观察固定价位洗盘

固定价位洗盘的价量特征有：股价基本维持不动，但成交量未见明显缩小。经过一波拉升行情后，庄家将股价维持在这个价位上，或打压到某个理想的价位后，挂出巨大的买入单和卖出单，使股价维持在一个狭窄的空间里，由散户自由交换筹码，这样股价久盘不动，大部分短线客忍耐不住而抛出股票，而让看好后市的投资者进场接走这批筹码，这样筹码就会得到交换。

庄家采用不参与的方式进行洗盘，以时间换取空间，当盘中筹码按兵不动时，预示洗盘将要结束，股价将展开新一轮攻势。

散户在股价成功摆脱盘局后介入，过早买入容易受庄家折磨而影响操作情绪。

下图就是000629在2009年3~4月的走势实例。

第77招　如何从价量观察对敲放量洗盘

对敲放量洗盘的方式多用于有重要利好支持的个股类型。其价量特征是：短期拉升到一定高度后，散户就会担心股价回调，庄家借机对敲，使股价于相对高位放出巨量，有时再玩点其他手法，如高开低走（阴线），使散户误以为庄家出货，或加强做差价的欲望，从而纷纷抛出股票。

这是根据高位放量会跌的传统经验所采取的洗盘方式。庄家通过对敲放出巨大的成交量，造成庄家出货的错觉，尤其是放巨量收阴线时，效果更佳。

当股价远离短期移动平均线、乖离率（BIAS）偏大时，可择高先行退出；在股价接近短期移动平均线时，可择低介入。

下图就是000657在2009年5月21日的走势实例。

第78招　如何从价量观察技术位洗盘

庄家利用关键技术位即阻力位（线）或支撑位（线）进行洗盘，如短期移动平均线、趋势线、颈线位、重要技术形态、成交密集区、重要心理关口等。当股价向下突破这些重要技术位置，或股价上行时受到这些重要技术位置阻力时，必然会引起一部分技术派人士的恐慌而出现抛盘，促使庄家加快洗盘进程。通常有两种操盘手法：

（1）利用支撑位洗盘。其价量特征是：股价到达支撑位附近时，得不到支撑位的支撑，而向下破位式洗盘。伴随庄家建仓任务的完成，成交量在低位出现明显的规则或不规则的放量，必有部分投资者留意到这些盘面变化而跟庄进入。此时，凶悍的庄家有时不经过初升行情，就直接选择向下破位进行洗盘，让你信心动摇，美梦破灭在幻想之中。但这种破位是有限度的，尤其是大势尚好时，风险更大，极有可能在低位造成筹码损失。破位的幅度以建仓成本而定，一般在15%左右。

（2）利用阻力位洗盘。其价量特征是：股价到达阻力位附近时，受到阻力而回落式洗盘。这种方式就是庄家将股价拉升到前期高点或成交密集区附近时，刻意向下震荡回落，造成难以突破的假象，散户投资者见此以为后市无戏而放弃持股，达到庄家洗盘要求。

这是庄家利用技术位置所采用的洗盘方式。通常，当股价到达这些重要技术位置时，会遇到阻力和支撑作用。庄家为了洗盘的需要，往往会制造虚假盘面，故意使股价受到阻力而回落或击穿支撑而下跌，从而产生较好的洗盘效果。

散户在股价向下破位后，重点关注成交量的变化。若持续放量下跌，说明还有下跌空间；若缩量阴跌，说明股价走势疲软。最好的介入点是在放量向上突破后，经回抽确认成功时介入。

下图就是000657在2009年3月的走势实例。

第79招　如何从价量观察洗盘时间

庄家洗盘也需要时间。初升阶段后的洗盘，时间一般不长，以10个交易日为宜。若时间太短，一般不能洗彻底；若时间过长，又会引来新的散户吃货。如果庄家压价时，散户惜售不出货，说明洗盘即将结束。盘子一旦洗干净就应迅速拉升，不给别的机构提供补货的机会。

此外，底部吸货过程中的洗盘，K线洗盘两三天，K线组合洗盘一周左右，形态洗盘短的则1个月左右，长的则3个月至半年。拉升过程中的洗盘通常需1周左右，而快速洗盘只需要两三天，以形态方式洗盘的则需3周左右。在方式上，打压式、跌停式、杀低式、破位式、对敲式的洗盘时间较短，一般需3~7天，而平台式、震荡式和利用阻力位式的洗盘时间较长，需要10～30天。

第80招　如何从价量观察洗盘空间

洗盘空间亦即洗盘所需要的震荡幅度，在底部吸货阶段的洗盘，回落幅度可以等同于吸货的空间（跌落到前期最低价位附近）。股价脱离底部后的洗盘，回落幅度是拉升幅度的1／3或1／2，如果前期是多重底部形态，则回落位置是形态顶部最高价位或者比其略低的价位附近，最低不低于前期最低位，使底部进货的散户有小的获利空间，以便于他们出货。

股价经过充分整理后再次快速拉升过程中的洗盘，一般也以快速洗盘为主，洗盘幅度在10%以内。以大幅震荡上行方式进行边洗边整理的，洗盘整理幅度较大，可能达到50%左右。采用打压式、跌停式、杀低式、破位式、对敲式的洗盘空间占15%～40%，而平台式、震荡式和利用阻力位式的洗盘空间占10%～20%。

上图就是000707在2009年7月的走势实例。