投资偏差分析方法与实践

1.投资偏差与进度偏差的概念

在投资控制中，投资偏差存在着广义概念和狭义的概念。广义上把投资的实际值与计划值的差异叫作投资偏差；狭义上把因为价格的变化引起的工程投资实际值与计划值的差额称为投资偏差。

进度偏差对投资偏差分析的结果有重要影响。进度偏差指已完工程的实际时间与计划时间的差异，或因为进度原因引起的工程投资的实际值与计划值的差额。所谓因为进度原因引起的工程投资的实际值，即计划完成工程计划投资，是指根据进度计划安排在某一确定时间内所应完成的工程内容的计划投资。

2.投资偏差表示法

投资偏差=已完工程计划投资-已完工程实际投资其中：

已完工程计划投资=∑已完工程量（实际工程量）×计划单价

已完工程实际投资=∑已完工程量（实际工程量）×实际单价

投资偏差计算结果为负数，表示投资超支；结果为正数，表示投资节约。

3.进度偏差表示法

进度偏差1=已完工程实际时间-已完工程计划时间或：

进度偏差2（SV）=已完工程计划投资-计划完成工程计划投资其中：

计划完成工程计划投资=拟完工程量（计划工程量）×计划单价

进度偏差计算结果为负值，表示工期延误；结果为正值，表示工期提前。

4.投资偏差参数

（1）局部偏差和累计偏差。所谓局部偏差，有两层含义：①对于整个工程项目而言，指各单项工程、单位工程及分部分项工程的投资偏差；②对于整个工程项目已经实施的时间而言，是指每一控制周期所发生的投资偏差。累计偏差是指工程项目已经实施的时间内累计发生的偏差，是一个动态的概念，其数值总是与具体的时间联系在一起，第一个累计偏差在数值上等于局部偏差，最终的累计偏差就是整个工程项目的投资偏差。

累计偏差分析必须以局部偏差分析为基础，对投资控制工作在较大范围内具有指导作用。

（2）绝对偏差和相对偏差。绝对偏差和相对偏差计算公式为：

绝对偏差（CV）=已完工程计划投资-已完工程实际投资

（3）绩效指数。计算公式分别为：

投资绩效指数（CPI）=已完工程计划投资值/已完工程实际投资值

进度绩效指数（SPI）=已完工程计划投资值/计划完成工程计划投资值(www.xing528.com)

投资绩效指数大于1，说明投资节约；小于1说明投资超支。进度绩效指数大于1，说明进度提前；小于1说明进度拖期。

在图10-8中还提到一个临界指数限值的概念。其计算公式为：

临界指数（CI）=CPI×SPI

它是实际投资的跟踪记录落点，临界指数限值是临界指数的预设值。

5.偏差分析方法

偏差分析可采用不同的方法，常用的有横道图法、表格法和曲线法。

（1）横道图法。用横道图法进行投资偏差分析，是用不同的横道标志已完工程计划投资、拟完工程计划投资和已完工程实际投资，横道的长度与其金额成正比。

横道图法具有形象、直观、一目了然等优点，它能够准确表达出投资的绝对偏差，而且能一眼感受到偏差的严重性。但是，这种方法反映的信息量少，一般在项目的较高管理层应用。

（2）表格法。表格法是进行偏差分析最常用的一种方法。它将项目编号、名称、各投资参数以及投资偏差数综合归纳入一张表格中，并且直接在表格中进行比较。

用表格法进行偏差分析具有灵活、适用性强、信息量大、表格处理可借助于计算机等优点。可根据实际需要设计表格、进行增减项，有利于投资控制人员及时采取针对性措施，加强控制，节约大量数据处理所需的人力，并大大提高速度。

（3）曲线法（挣值法）。曲线法也称挣值法，是通过测算和比较已完成工作的计划费用（EV，曾用BCWP）、已完工作的实际费用（AC，曾用ACWP）和计划完成工作的计划费用（PV，曾用BCWS）三条累计曲线，得到有关计划实施的进度和费用偏差，来判断投资和进度计划的执行情况，又称偏差分析法。

计划完成工作的计划费用，是指到某一时刻（通常为检查时间）为止，计划完成的工作（或部分工作）以计划为标准所需的资金总额，又称（累计）计划投资额。一般来说，除非合同有变更，否则该值在项目实施过程中应保持不变。如果合同变更影响了工作进度和费用，经过批准认可，相应的费用基线也应做更改。

已完工作的实际费用，是指到某一时刻为止，已完成的工作（或部分工作）实际花费的资金总额，又称累计消耗投资额。

已完成工作的计划费用，是指到某一时刻为止，已完成的工作（或部分工作）以计划为标准所需的资金总额，又称已完成投资额，由于这个投资额也就是项目承担者完成工作所挣得的价值，故称挣值。

挣值法分析过程为：计算三个参数（EV、AC、PV）→计算评价指标（CV、SV、CPI、SPI）→画出挣值分析曲线（图10-9）→分析与建议。

图10-9 挣值分析曲线

在实际执行过程中，最理想的状态是EV、AC、PV三条曲线靠得很近、平稳上升，表示项目按计划目标前进。如果三条曲线离散度不断增加，则预示可能发生了关系到项目成败的重大问题。

在图10-9中，当CV<0，SV<0时，表示项目执行效果不佳，即费用超支、进度延误，应采取补救措施。

用曲线法进行偏差分析同样具有形象、直观的特点，能够反映累计偏差，但这种方法很难用于局部偏差分析。