寿险精算定价模型的功能

产品定价模型可谓“麻雀虽小、五脏俱全”，一般都需要具备保费、现金价值、法定准备金、会计准备金、内含价值、定价开发分析指标等计算功能，以便于在产品开发时结合费率表进行单个模型点的盈利分析，进而评估该产品对公司的利润贡献、价值贡献以及资本要求。

根据中国保险市场使用的“三元素”定价方法，保险费率的计算假设包含3类，分别为预定利率假设、预定发生率假设和预定附加费用率。在实际保费计算实务中，我们往往先设定了预定利率假设和预定发生率假设，然后对预定附加费用率、保险金额、保险费率3个要素，根据其中两个确定第三个要素的结果，以确定最后的保费构成。例如，对于代理人销售渠道的产品，我们往往会以1 000元保险金额和公司要求的佣金、费用比例确定保险费率；对银行销售渠道的产品，我们会碰到以1 000元保险费和公司要求的费用比例确定保险金额，这样方便银行柜台对投保人说明收取的保费金额；有时，还需要根据目标的保险费率与保险金额，倒过来推算该产品的预定附加费用率。灵活的精算定价模型一般都支持预定附加费用率、保险金额、保险费率等3个要素之间的关联计算。(www.xing528.com)

在法定准备金和会计准备金计算方面，精算定价模型的代码实现逻辑类似精算评估模型。一般以年为步长计算出法定准备金因子，然后用插值方法获得每个保单月月末的法定准备金因子。对于会计准备金计算，则根据合理估计、风险边际、剩余边际等3个情景下的假设预测出该模型点在各个保单月的现金流，然后根据要求采用评估贴现率贴现获得会计准备金因子。结合偿付能力计算要求，以及在会计准则下的所得税计算，我们可以在定价模型中获得该产品的新业务价值结果、盈亏平衡年、内部回报率等产品开发分析指标。