中国现行货币制度概述

(一)人民币制度

中国现行的货币制度是人民币制度,其建立标志是1948年12月1日的人民币发行。为了统一货币,中华人民共和国成立前后推行了一系列货币改革措施。人民币制度是一种不兑现的银行券制度。中国的人民币制度已具有相当稳定的经济基础和社会基础,在与中国领土接壤的一些国家中,人民币已被当作“硬通货”。

人民币制度从产生以来,伴随着我国经济和金融的不断发展而逐步趋于完善。概括其内容,主要包括以下几个方面。

1.中国的货币名称是人民币

人民币是由中国人民银行发行的信用货币,是我国的无限法偿货币,没有确定法定含金量,也不能自由兑换黄金。人民币的单位为“元”,“元”是本位币,即主币。辅币的名称为“角”和“分”。

1元=10角=100分。人民币的票券、铸币种类由国务院决定。人民币以“¥”为符号,取“元”字汉语拼音的首位字母“Y”加两横而成。

2.人民币是我国的法定货币

商品买卖、劳务提供、信用活动、财政收支、会计价值核算等,都必须使用人民币作为价值尺度、流通手段和支付手段。国家禁止金银和外币计价、流通、结算和私自买卖,金银只能由中国人民银行出售,生金和出土金银归国家所有。

3.人民币的发行权集中于中央

人民币发行权掌握在国家手里,国家授权中国人民银行具体掌管货币发行工作。中国人民银行是货币的唯一发行机关,并集中管理货币发行基金。中国人民银行根据经济发展的需要,在由国务院批准的额度内,组织年度的货币发行和货币回笼。

4.人民币的发行保证

首先,人民币是信用货币,人民币是根据商品生产的发展和流通的扩大对货币的需要而发行的,这种发行有商品物资做基础,可以稳定币值,这是人民币发行的首要保证;其次,人民币的发行还有大量的信用保证,包括政府债券、商业票据、商业银行票据等;再次,黄金、外汇储备也是人民币发行的一种保证,我国建立的黄金和外汇储备,主要用于平衡国际收支,进口需要的大量外汇需要用人民币购买,出口收入的外汇必须向外汇指定银行出售,银行在购买外汇的同时也就发行了人民币,同时对人民币的发行起保证作用。

5.人民币实行有管理的货币制度

作为我国市场经济体制构成部分的货币体制,对内必须是国家宏观调节和管理下的体制,包括货币发行、货币流通、外汇价格等都不是自发的而是有管理的;对外则采取有管理的浮动汇率制。有管理的货币制度形式是在总结历史经验和逐步认识客观经济规律的基础上,运用市场这只无形的手和计划这只有形的手来灵活有效地引导、组织货币运行。

(二)“一国两制”下的地区货币制度

由于我国目前实行“一国两制”方针,我国香港和澳门地区分别回归祖国以后,继续维持原有的货币金融体制,包括台湾在内,从而形成了“一国四币”(即人民币、港元、澳门元及新台币)的特殊货币制度。这种特殊的货币制度规定,四种货币各为不同地区的法定货币,且限于本地区流通,其中,人民币与港元、澳门元之间按以市场供求为基础决定的汇价进行兑换,澳门元与港元直接挂钩。

“一国四币”的互相兑换和流通有不少有利之处,主要表现在以下两个方面。第一,“四币”互为流通有助于经济合作的深化及台湾问题的解决。四种货币的互换互通,避免了货币之间频繁变动的汇率风险,稳定了投资及贸易成本,节省了兑换费用,经济效率得到进一步提高。随着经济合作的深化,货币的相互流通将起到更重要的催化作用。交往多了,也有利于海峡两岸的沟通,有助于台湾问题的解决。第二,“一国四币”的互为流通有利于我国各地人员探亲、留学、定居、旅游和投资贸易等往来。港台人员不仅可以用港元和新台币在内地(大陆)购物,有些在内地(大陆)的外企也往往用港元、澳门元和新台币支付雇员的部分薪水。同时,内地(大陆)赴港澳台人员也可携带人民币出境使用。“一国四币”省去了互相兑换的麻烦和费用,为人们的相互往来提供了极大的便利。

“四币”互为流通的现象尽管不能威胁人民币的地位,但也有一些弊端。不少经济界人士担心,港元、澳门元和新台币无规则地注入内地(大陆),一是可能引起货币流通方面的杂乱无章;二是受国际经济金融市场大环境的影响,可能成为内地(大陆)金融市场动荡的不稳定因素;三是可能成为诱发人民币通货膨胀的重要因素;四是刺激外汇投机。现今的人民币不是自由兑换货币,由于民间普遍存在外汇需求,却不能在银行兑换中得到满足,这种超出国家批准之外的需求不得不私下进行现钞买卖,其价格远远超出了国家规定的价格。因此,“四币”同时流通易为黑市投机活动提供方便,尤其是给一些从事倒汇、炒汇、套汇、骗汇从中牟利而危害国家的不法分子或公司以可乘之机。为此,对这一特殊的经济现象,我国政府要进一步加强管理,扬长避短,进而为促进整个中国经济的健康发展而努力。

本章小结

1.马克思的货币起源说认为,货币是商品经济内在矛盾的产物,是价值形式演变的必然结果。随着经济的发展,商品的价值形式经历了简单的或偶然的价值形式、总和的或扩大的价值形式、一般价值形式,最终演变为货币价值形式。

2.货币的形态是货币的物质体现,即采用什么样的材料充当货币。随着经济发展程度的提高,货币的形态大致经历了商品货币、代用货币、信用货币、电子货币四个阶段。

3.一般认为,货币具有价值尺度、流通手段、贮藏手段、支付手段和世界货币五种职能。其中,价值尺度和流通手段是货币的基本职能,其他三种职能是前两大职能的发展和延伸。

4.通过对货币层次的划分可以更明确货币流通的结构和渠道。通常情况下,金融资产的流动性是货币层次的划分标准。

5.货币制度是一个国家对货币的有关因素加以规定所形成的制度、规则,是货币运动的准则和规范。货币制度的基本内容包括以下几个方面:货币材料的确定、货币单位的确定、流通中货币种类的确定、货币法定偿付能力的规定、货币铸造发行的流通程序的规定、货币发行准备制度的规定。

6.从货币形态上看,货币制度依次经历了金属货币制度和信用货币制度两个阶段。其中金属货币制度又可以进一步分为银本位制、金银复本位制和金本位制。(www.xing528.com)

思考题

1.辨析以下观点。

(1)商品流通和商品交换是一回事。

(2)在货币出现以前,商品既没有价值,也没有价格。

(3)多印发货币(人民币)就可以尽快实现国家的富强和百姓的富足。

(4)货币在执行价值尺度职能时可以是观念上的货币。

(5)信用货币发挥贮藏手段的职能可以提高储蓄的效率。

(6)信用货币自身没有价值,所以不是财富的组成部分。

(7)我国货币的发行量决定于央行拥有的黄金外汇储备量。

(8)金铸本位制在金属货币制度中是最稳定的货币制度。

2.卢梭在《忏悔录》中说:“拥有的金钱是自由的工具,追逐的金钱是奴役的工具。”这里所说的“金钱”与金融学中的“货币”是同一回事吗?请予以解释。

3.2013年4月初,中国上市公司南方食品发布公告称,拟对持有该公司1 000股股份以上(含1 000股)的股东(除大股东黑五类集团外)按每持1 000股股份获赠一礼盒装(12罐装)黑芝麻乳产品进行分红。这被称作中国上市公司奇葩——“实物分红”,即上市公司将自己生产的产品作为“红利”分配给股东。根据公开资料,华夏基金旗下华夏红利混合、华夏行业精选两只基金分别持有南方食品384.34万股、129.52万股,如此算来,合计可以领取到61 656罐南方芝麻乳产品。根据十大股东持股数折算,中邮基金和金鹰基金也可分得芝麻乳产品超过千盒。此后,还有几家公司公告打算效仿。根据货币的职能,你如何评价中国上市公司的“实物分红”?

综合训练

2020年人民币将成为避险货币

2020年1月13日,受中国代表团赴美签署贸易协定利好影响,人民币汇率收盘价升破6.9,创2019年8月1日以来新高,年内升值1%。随着中美经贸形势好转,刺激性政策效应逐渐释放,中国经济将逐渐企稳,人民币在2020年甚至以后更长时间内有望成为避险货币。

所谓避险货币也叫保值货币,是指不易受地缘政治、战争、金融市场波动等因素影响,相对稳定,不易贬值的货币。一种货币能够成为避险货币,主要归功于该货币所属国家拥有稳定的政治局势、较好的内外部发展环境、良好的财政状况、相对稳定的货币政策和物价指数、发达而开放的金融市场等条件。相反,风险货币则是指由于国家政治和财政不稳定或爆发地缘政治危机,而导致货币汇率大幅度波动或相对其他货币贬值的货币。

全球公认的避险货币主要有美元、日元和瑞士法郎。美元的避险属性主要源于美国强大的政治、经济和金融实力;瑞士法郎源于瑞士永久中立国地位和其对金融外汇市场采取的保护政策;日元则源于日本较强的经济实力和长期实行的宽松货币政策环境,使其成为低息套利货币。一旦市场有风吹草动,地缘政治风险加剧,资金便流向上述三个国家。

目前国际三大避险货币避险属性有所弱化,已满足不了市场旺盛的避险需求,市场急需新的避险货币。全球需要新的避险货币供给,以满足日益增长的避险需求。其中,人民币正逐渐展现魅力,“中国制造”开始向“中国资产”转化,向全球提供了新的避险公共产品选择。

(资料来源:王有鑫.2020年人民币将成为避险货币[N].证券日报,2020-01-18(A03).)

试分析:

1.如果有美元和人民币这两种货币供选择,作为你的贮藏货币,你选择哪一种?为什么?

2.人民币成为避险货币的动因是什么?

3.人民币成为避险货币可能给中国经济带来哪些影响?