为进一步推进中国期货市场的发展，上海金融期货交易所先后于2010年4月16日推出了沪深300股指期货，2013年9月6日重启了5年期国债期货，2015年3月20日又重启了10年期国债期货，并于2015年4月16日推出了上证50和中证500股指期货。相关期货品种的陆续推出不仅加快了中国金融期货市场的发展，为现货提供了新的价格发现渠道，也为中国投资者增添了新的投资途径和标的。
期货市场相对于现货市场而言，可以起到价格发现、对冲价格风险，套期保值等作用，期货价格是对期货合约到期日现货价格的无偏估计。通常而言，期货市场对信息的反应速度较现货市场快，这通常可从股指期货和标的现货间的关系上看出。期现套利是指投资者在期货市场上买进被低估的现货（期货），同时卖出被高估的期货（现货），在期现货价格回归到合理水平时，对两笔头寸进行平仓的一种套利行为。已有关于金融期货市场的研究，过去主要集中在期现货套期保值、期现货间收益率和波动溢出，期货能否发现、引导和稳定现货价格等方面（Turnovsky，1983；Ross，1989；庞贞燕和刘磊，2013），较少涉及美国货币政策变动以及美国宏观经济走势对发展中国家金融期货市场的溢出效应。本章为进一步考察美联储货币政策对中国金融市场的溢出效应，选取对信息冲击更为敏感的金融期货市场作为研究对象，使用前沿的金融物理学方法——多重分型去趋势交叉相关关系分析法（MF-DCCA）以及新发展的混频抽样模型（MIDAS）考察美联储货币政策和中国股指期货以及国债期货日收益率间的交叉相关关系（短期波动）以及美国货币政策调整对中国金融期货市场长期波动的影响和预测效力。试图以新的视角和角度考察中国金融资产收益和美联储货币政策调整间的变动关系。(www.xing528.com)
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