区块链知识模块及其不同类型的链

区块链（BlockChain）是一种分布式记账技术（Distributed Ledger Technology，DLT），其显著特征是，系统中的数据写入不经过中心服务器，而是采取“广播”形式同步至传输范围内的每一个节点，且数据无法篡改和删除。相较于传统数据库，区块链的透明性和安全性显著提升。作为一种在不可信的竞争环境中以低成本建立信任的新型计算范式和协作模式，区块链凭借其独有的信任建立机制，正在改变诸多行业的应用场景和运行规则，是未来发展数字经济、构建新型信任体系不可或缺的技术之一。^[5]区块链最初的设计目的是为数字货币（主要指比特币）服务，经历十余年的发展革新，如今区块链已经成为类似于互联网和移动通信的基础设施，广泛应用于产品溯源、金融服务、点对点数据传输等众多领域。其中，由于相同的价值追求，区块链与金融的结合是最为契合、全面和紧密的。在准确把握“区块链+金融”关系之前，需要对区块链的必要技术要点予以厘清。

1.分布式记账

传统记账技术的特征是，在同一记账系统内部能够保证高度的效率性和一致性，但不同记账系统之间的交互效率取决于系统间换算机制的复杂程度，以及审核和划拨的程序效率。典型的例子是跨境交易，在交易当事人发出指令后，转出方记账系统需要对交易要件进行处理，与转入方合作进行交易数额的换算后划出，转入方依据自己的记账规则对交易进行划入和确认，整个流程需要若干个工作日。而分布式记账技术某种程度上将既有和潜在的交易中介纳入到同一记账系统中，通过其特有的运作模式实现交易数据的全局性同步变更，极大地缩短了原有不同交易系统间的确认时间，将交易效率提升至新的层面。

除了交易效率方面的改进，分布式记账技术还具有更强的风险可控性。在分布式记账系统中，数据的变动不仅是全局性的，还具有终局性的特征。具体而言，在哈希加密算法的作用下，区块链上的任何节点（包括指令发出者）都无权对数据进行修改或删除，这意味着每一笔交易在数据形式上是不可逆的，交易相对人能够据此形成相对稳定的心理预期，交易秩序也因此得以维护。同时，由于数据的可追溯，即便出现交易违约，追责的成本也将十分低廉，进一步降低整个系统的交易成本。

总体而言，分布式记账技术能够简化交易流程，实现交易自动化，减少了对账和数据管理成本，结算时间也更加灵活；同时，交易具有更高的可追溯性、透明度和安全性，这些特质方便了交易过程的管理，能够吸引更多资金和主体的参与。交易流程简化后，还能节约立法和执法成本，减轻监管压力。

分布式记账技术已经开始被引入到贸易融资环境中，在时间和单据处理的交易成本方面都有望获得可观的收益。^[6]此外，两家主要的国际证券交易所也宣布了它们最终将转向完全由区块链操作的交易和清算环境。^[7](www.xing528.com)

2.弱中心化

区块链的另一显著优势是弱中心化。中心化是指数据的存储和传输依赖于某种中介，该中介成为整个系统的流转中枢，每一次数据的变动都需经过其处理后方可发布，例如银行的结算系统。中心化的好处在于高度的一致性和相对较高的运行效率（相比于去中心化的公有链），坏处在于数据不透明且安全性较差，一旦中心服务器受损，整个系统的信息将会受到威胁。区块链最初的运行模式是去中心化，即不存在任何中心节点，每个节点地位平等，数据和工作量共享，完全去中心化的区块链被称为“公有链”。公有链系统存在交易效率低下的缺陷，即时吞吐量无法满足大规模应用的需要，不适应如今大多数的交易场景。

弱中心化不同于完全的去中心化，其系统内架设若干中心节点，舍弃了一定的去中心性，但保留了分布式记账、数据加密等区块链基础特征。根据中心节点的数量和成员权限，弱中心化的区块链又被划分为“私有链”和“联盟链”两种。私有链是完全私有的区块链，写入权限集中于某一组织，整个网络由成员机构共同维护，共识过程由预选节点控制。私有链的交易速度最快，但规模相对较小，主要应用于企业或机关内部。而联盟链的中心节点较多，去中心性强于私有链，弱于公有链。与私有链类似，联盟链的开放程度和去中心化程度是有所限制的，其读写权、记账权由组织决定。相对而言，联盟链的应用场景更为广泛。在一国内部，联盟链可以为某一行业服务，适用于机构间的交易、结算或清算等B2B场景，例如银行间的支付、结算、清算系统，各家银行的网关节点就是其中的中心节点；在国际市场上，联盟链可能成为跨境支付的最优选择，一方面，它能够为庞大的交易规模提供稳定的服务，另一方面，国际联盟链的参与主体往往是大型金融机构和企业，资金实力相对雄厚，能够共同负担联盟链的架设和维护成本，且这种成本能够被分布式记账系统带来的收益覆盖，符合效率原则。

3.其他技术要点

区块链是一种信息技术，具有复杂的运行机制和底层语言。除分布式记账和弱中心化外，区块链的技术要点还包括共识机制、哈希加密机制，以及多层基础架构等众多要素。但作为面向本科生的金融法教学，区块链的技术细节并非重心所在，应当主要围绕上述两点介绍区块链主要特质，引导学生深入认识区块链与金融的密切关系，以及区块链技术背景下的金融法问题。