风险调整的资本收益率在银行绩效评价中的应用

风险调整的资本收益率评价方法贯穿国际先进银行的各类风险、各个层面和各种业务，对银行整个经营发展发挥着重要的作用。

1．在银行总体层面，RAROC是进行资本分配和设定经营目标的手段。银行最高管理层在确定了银行对风险的最大可承受能力的基础上，计算出银行总体需要的风险资本并将之与监管资本和账面资本比较，评价自身资本充足状况；同时，它要求将有限的风险资本在银行内各类部门、各个层面和各种业务上，按照风险进行分配，对银行的总体风险和各类风险进行总量控制；它还将股东回报要求转化为对银行总体和各个业务线的明确目标，用于业务的审批和绩效的考核。

2．在单个业务层面，RAROC是业务决策的依据，可以衡量一笔业务的风险与收益是否匹配，决定该笔业务做与不做，同时以此为据对业务和产品进行定价。(www.xing528.com)

3．在资产组合层面，RAROC是组合管理的坐标和有力工具。银行在考虑单个业务的风险和组合效应之后，可以依据对组合资产的RAROC测算和动态检测，衡量各类组合的风险收益是否平衡，并对RAROC指标恶化的项目，或有明显不利变化趋势的组合资产及时采取处置措施。例如，可通过资产出售、证券化或其他信用衍生工具等方法进行积极的处理，从而为高收益的新业务腾出空间，谋求该银行总体在可接受风险下收益的最大化。

4．通过对各项业务、产品，甚至每一笔具体交易用共同的RAROC基础进行比较，管理者可以采取有效的奖罚措施鼓励员工的正确行为，激励他们自觉追求风险可接受情况下盈利最大化的目标，同时，通过这种比较，管理者可以明确做出哪种业务应该扩张、哪种业务应该收缩的战略调整。