流动性指标及其监管和监测指标详解

在任何企业经营中，流动性都是盈利性和安全性之间的平衡杠杆。银行由于自身不寻常的资产负债结构，更易受到流动性危机的威胁，这也是银行将流动性指标从一般风险指标中分离出来的原因。流动性指标反映了银行的流动性供给与各种实际的或潜在的流动性需求之间的关系。银行流动性供给在资产方和负债方均可存在，银行流动性需求也可通过资产负债两个方面发生，流动性指标在设计时应综合考虑银行资产和负债两方面情况。流动性指标分为监管指标和监测指标，监管指标包括流动性覆盖率、净稳定资金比例、流动性比例、流动性匹配率和优质流动性；监测指标包括流动性缺口、流动性缺口率、核心负债比例、同业市场负债比例、最大十户存款比例、最大十家同业融入比例、超额备付金率、重要币种的流动性覆盖率、存贷比。下面主要介绍流动性监管指标。

(一)流动性覆盖率(liquidity coverage ratio，LCR)

流动性覆盖率旨在确保银行具有充足的合格优质流动性资产，能够在规定的流动性压力情景下，通过变现这些资产满足未来至少30天的流动性需求。银行的流动性覆盖率应当不低于100%。

(二)净稳定资金比例(net stable funding ratio，NSFR)

净稳定资金比例旨在确保银行具有充足的稳定资金来源，以满足各类资产和表外风险敞口对稳定资金的需求。银行的净稳定资金比例应当不低于100%。

(三)流动性比例(liquidity ratio，LR)(https://www.xing528.com)

银行的流动性比例应当不低于25%。

(四)流动性匹配率(liquidity matching rate，LMR)

流动性匹配率衡量银行主要资产与负债的期限配置结构，旨在引导银行合理配置长期稳定负债、高流动性或短期资产，避免过度依赖短期资金支持长期业务发展，提高流动性风险抵御能力。银行的流动性匹配率应当不低于100%。

(五)优质流动性(high-quality liquidity asset adequacy ratio，HQLAAR)

优质流动性资产充足率旨在确保银行保持充足的、无变现障碍的优质流动性资产，在压力情况下，银行可通过变现这些资产来满足未来30天内的流动性需求。银行的优质流动性资产充足率应当不低于100%。