创新投入与企业创新绩效关系探析

1.资金投入与创新绩效

资金是企业实施创新必不可少的投入要素，充足的资金支持是企业创新活动得以开展并持续的关键。谢勒（Scherer，1965）认为企业规模、市场势力等变量是影响产业创新绩效的关键因素，在控制这些变量的影响后发现，企业R＆D投入对创新绩效有显著的正效应。豪斯曼等（Hausman et al.，1984）从企业层面对R＆D投资与技术进步绩效进行实证研究，结果显示R＆D支出与技术创新绩效存在很强的相关性。格里利谢斯和梅尔斯（Griliches＆Mairesse，1983）的研究也证实企业R＆D投入与创新绩效之间存在显著的正相关关系，只是由于行业不同导致显著程度存在一定差异。

同时，也有学者认为研发资金投入会给企业带来极大的不确定性。钱（Chan，2001）的研究显示企业用于R＆D投入的资金与股票收益波动具有显著的相关性，从债权人的角度来看研发风险甚至会超出其所带来的收益。而且研发资金投入仅仅是一个投入量，而企业创新绩效的结果则取决于投入量的使用效率（Brouwer＆Kleinknecht，1999）。但是，即使在发达国家资本市场已经较为健全的情况下，资金短缺仍旧是企业开展创新活动过程中的主要障碍（Pissarides，1999）。不可否认的是，研发资金投入是决定企业产品与工艺创新的重要资源，有助于获取有利的竞争环境，是企业形成一定垄断优势从而实现经济增长的主要驱动因素。

王红霞、高山行（2009）依据226家在华跨国企业的调研数据分析企业技术创新过程中R＆D投入与创新产出的关系，研究发现R＆D投入对创新产出起着促进作用，且资源的合理利用与配置能够提高研发投入的效率。冯文娜（2010）则针对山东高新技术企业进行调查研究，结果显示研发资金投入与专利产出、新产品产出、创新绩效显著正相关。陈海波（2011）以江苏企业创新调查数据为基础，采用最优尺度回归模型对影响企业创新绩效的关键因素进行实证分析，研究表明R＆D经费支出、R＆D人员投入和企业规模对企业R＆D投入绩效的影响最大，企业开展创新活动的过程中离不开人力、财力的投资以及规模化的支持。即使考虑到不同的行业特征与产权结构的影响，中国企业的R＆D投入与创新绩效之间的正向关系也是显著的（Jefferson et al.，2006）。只是企业若不具备相应的技术能力加以支持，过多的企业R＆D投入只会造成研发资金的低效使用（梁莱歆等，2009）。

基于以上资金投入对企业创新绩效影响的分析，提出如下假设：

H4：在其他变量保持不变的情况下，企业资金投入与创新绩效呈正相关。

2.人力投入与创新绩效

创新是组织内创造性观念获得成功的具体实践，同时也是员工实现其新颖有益的创意过程（Amabile et al.，1996）。尽管企业通常被视为产生技术进步的行为主体，但技术水平提高不仅仅体现于生产设备、工艺和产品性能等物的因素，更重要的是体现于人的智慧，体现于整体人力资本存量的增加（王金营，2001）。随着知识与技术不断内化于人，组织中员工凝结与累积的人力资本逐渐成为推动技术创新的动力。

温和塞尔斯（Winne＆Sels，2010）以小型新兴创业企业为样本检验了人力资本、人力资源管理和创新的内在联系，发现人力资本（管理者与员工）和人力资源管理是创新的重要决定因素。拉多和威尔逊（Lado＆Wilson，1994）的研究表明人力资本投资、绩效补偿、团队开发承诺等人力资源实践是创新企业成功的关键。施奈德等（Schneider et al.，2010）检验了德国制造企业工作经验、正式教育水平和专业领域对企业创新绩效的影响，发现拥有较多高技术水平员工的企业参与产品创新的比例达到50%以上。

卢馨（2013）认为企业人力资本是企业形成和保持核心竞争优势的重要战略资源，并以高新技术企业为样本实证研究企业人力资本、研发投入对创新的不同影响，结果表明人力资本与企业创新有显著的正向关系，且人力资本驱动创新产出的有效性大于研发投入的作用。企业依靠资金投入获得的只是短暂的竞争优势，要想获取持久的竞争优势必须加大对人力资本的投入（朱琪、李鸿玲，2007）。(www.xing528.com)

彭红霞、达庆利（2007）通过对长三角地区117家跨国企业的数据进行分析，发现注重培训和发展性文化对创新绩效有显著影响，且依赖于以创新为导向的人力资源系统的支持。这种人力资源系统包含三个相互联系的实务：强调拥有必要技能和知识的人力资本、基于绩效付酬和注重发展团队。因此，在一个以创新为导向的组织中，人力资源职能的有效发挥有助于建立具有创新性的企业文化，创新绩效的提升有赖于人的作用的发挥。

企业对人力资本的投入不断增加，组织成员的知识和经验不断积累与更新，其创新能力也会持续增强，进而创造出自身价值数倍的经济效应。劳和恩戈（Lau＆Ngo，2004）的研究显示，培训在企业文化建设中具有重要作用，是唯一能带来高水平创新绩效的人力资源管理实践。通过教育和在岗培训方式对人力资本进行投资是提升企业生产率和竞争力的动力（Black、Lynch，1996；Kilkenny et al.，1999）。基于企业内外部的人才引进、在岗培训等可以使员工获得有价值的知识与技能，促进人力资本的形成。而人的创造能力在企业开展创新活动的过程中发挥着主导作用，直接影响技术创新成果的产生与转化，进而提升企业的创新绩效。

基于以上人力投入对企业创新绩效影响的分析，提出如下假设：

H5：在其他变量保持不变的情况下，企业人力投入与创新绩效呈正相关。

通过对假设1、假设4与假设5的分析可引申出假设6：

H6：在其他变量保持不变的情况下，税收激励政策、企业资金投入和人力投入同时对创新绩效有显著的正向效应。

此外，上述分析表明税收激励政策、企业创新投入与创新绩效之间具有一定内在联系。税收激励政策为企业营造了良好的创新环境，而创新投入又对企业绩效有直接的影响。可以看出，在税收激励政策与创新绩效之间，企业在资金和人力方面的投入是其中必要的中介因素。结合概念框架的设计，提出如下假设：

H7：税收激励政策通过创新投入的中介作用对创新绩效产生影响。