编制偿债能力分析报表的方法与步骤

1.资产负债表

资产负债表能够综合反映项目计算期内各年年末资产、负债和所有者权益的增、减变化及对应关系，以考察项目资产、负债、所有者权益的结构是否合理，用以计算资产负债率、流动比率和速动比率等指标，进行清偿能力分析，见表6-5。

表6-5　项目资产负债表

资产负债表的主体结构包括三大部分，即资产、负债和所有者权益。它们具有下列关系：

2.借款还本付息计划表

借款还本付息计划表反映项目计算期内各年借款本金偿还和利息支付情况，用于计算偿债备付率和利息备付率指标。借款还本付息计划表与“建设期利息估算表”可合二为一，见表6-6。

表6-6　项目借款还本付息计划表

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按现行财务制度的规定，归还固定资产投资借款（长期借款）的资金来源主要是项目投产后的折旧费、摊销费和未分配利润等。因流动资金借款本金在项目计算期末用回收流动资金一次偿还，故在此不必考虑流动资金借款偿还问题。

常见的还本付息方式包括：

（1）最大额偿还方式，指在项目投产运营后，将获得的盈利中可用于还贷的资金全部用于还贷，以最大限度地减少企业债务，使偿还期缩至最短的方式。

（2）逐年等额还本、年末付息方式（也称等额还本利息照付方式），是将贷款本金分若干年等额偿还并在年末计息的方式。

（3）本利等额偿还方式（也称等额还本付息方式），是将贷款本利和在偿还期内的各年平均分摊到每年等额偿还的方式。

（4）年末付息、期末一次还本方式（也称等额利息方式），是指每年只支付本金利息而不还本金，到偿还期末一次性还本的方式。

（5）期末本利和一次付清方式（也称一次偿付方式），是指在贷款期满前一直不还款，到期末连本带利全部付清的方式。

项目评价中可以选择等额还本付息或者等额还本利息照付方式来计算长期借款利息。

借款还本付息表的结构包括两大部分，即借款及还本付息部分和偿债能力分析指标部分。借款还本付息表的填列，在项目的建设期，当期期初余额为上期期末借款余额，当期期末余额为当期期初余额与当期应计利息之和（在当期期间借款或发行债券时，还应加上当期期间借款或债券额），当期还本、付息均为零。在项目的生产期，当期还本和付息额度应区别不同的还本付息方式采用不同的计算方法。当期付息额度可以根据期初借款余额结合贷款年利率求得。