2011年山西经济金融运行情况分析报告

吕梁市经济金融运行情况分析报告

2011年，吕梁市经济金融保持了平稳较快运行态势，经济结构进一步优化，经济效益明显增加，物价保持了合理增长水平，金融机构积极寻求支持地方经济的结合点和着力点，货币政策与辖区产业政策有效衔接，保持了良好的发展局面。

一、经济运行情况

2011年，吕梁市国民经济在前期良好发展的基础上，继续保持平稳较快发展。具体呈现以下特点：

规模以上工业增加值累计完成811.4亿元，同比增长18.4％,总量排名全省第一；固定资产投资累计完成543.7亿元,同比增长37.53％，增速排名全省第一；社会消费品零售总额累计实现261亿元，同比增长17.33％；财政总收入累计完成276.9亿元，同比增长41.15％，增幅排名全省第一；一般预算收入完成100.5亿元，同比增长37.76％；城镇居民人均可支配收入为17428元，同比增长14.07％；农民人均纯收入4743元，同比增长21.93％。

（一）主要产品产量快速增加，工业生产快速增长

1-12月，吕梁市规模以上工业企业累计完成工业总产值1791.2亿元，同比增长29.87％；完成工业销售产值1756.8亿元，同比增长34.15％，产销率高达97.8％；实现工业增加值811.4亿元，同比增长18.4％。煤炭开采和洗选业累计实现工业增加值546.1亿元，同比增长24.4％，占规模以上工业增加值的比重达67.3％，成为拉动规模以上工业增长的主力军。

规模以上工业企业主要产品产量快速增长。吕梁市完成原煤产量11211万吨，同比增长23.08％；洗煤7046万吨，同比增长77.31％；白酒78621千升，同比增长26.9％；焦炭1927万吨，同比增长3.14％；生铁314万吨，同比增长1.04％；钢材328万吨，同比增长11.04％；发电量1047085万千瓦时，同比增长13.16％。

（二）市场物价总体稳定，消费市场持续繁荣，乡村增速快于城镇

12月份，吕梁市居民消费价格总水平同比上涨4.6％，环比上涨0.5％。1-12月，社会消费品零售总额累计实现261亿元，同比增长17.33％。其中：城镇零售额完成203.7亿元，同比增长16.88％，乡村市场零售额完成57.3亿元，同比增长18.96％。乡村市场零售额增速快于城镇2.08个百分点。

（三）财政收入增势强劲，财政支出大幅增加

1-12月，吕梁市财政总收入累计完成276.9亿元，同比增长41.15％，增幅排名全省第一。吕梁市财政一般预算支出累计执行189亿元，同比增长27.35％。其中：公共安全支出10亿元，同比增长10.45％；教育支出42.7亿元，同比增长29.57％；社会保障和就业支出16.6亿元，同比增长42.92％；医疗卫生支出16.7亿元，同比增长68.48％；农林水事务支出21.1亿元，同比增长37.89％；住房保障支出3.2万元，同比增长52.03％；城乡社区事务支出19.2亿元，同比增长58.64％。

（四）城镇投资拉动明显，投资保持快速增长

1-12月，吕梁市固定资产投资累计完成543.75亿元,同比增长37.53％，增速排名全省第一。其中，城镇固定资产完成投资492.88亿元，同比增长43.58％；农村非农户完成投资27.9亿元，同比减少13.79％；房地产开发投资完成22.97亿元，同比增长16.52％。

新建项目完成投资176.45亿元，同比增长26.62％；扩建项目完成投资184.29亿元，同比增长68.81％；改建和技术改造项目完成投资100.37亿元，同比增长42.01％。

（五）财产性收入大幅增长，城镇居民收入稳步增加

1-12月，吕梁市城镇居民人均可支配收入为17428元，同比增长14.07％。家庭总收入为17971元，同比增长12.26％。其中：工薪收入11303元，同比增长7.63％；经营净收入1422元，同比增长20.87％；财产性收入533元，同比增长78.74％；转移性收入4713元，同比增长16.91％。

家庭总支出中，消费支出9259元，同比增长14.07％。其中，服务性消费支出284元，同比增长25.94％。

二、金融运行情况

2011年，吕梁市各金融机构继续积极贯彻稳健的货币政策，把握信贷支持经济发展的重点、力度和节奏，不断增加信贷投入，优化信贷结构，有力地支持了吕梁市经济持续、健康、快速发展。主要特点是：各项存、贷款加速增长，单位存款和储蓄存款都快速增长；在稳健的货币政策下，年末各类贷款增长快速。

（一）本外币各项存款加速增长，增速加快

截至2011年12月末，吕梁市金融机构本外币各项存款余额1358.43亿元，较年初增长219.11亿元，同比多增1.77亿元，增速为19.23％。12月份当月增加27.43亿元，较上月增长2.06％，增速较上月提高1.75个百分点，年末增速加快。

1.单位存快速增长，增速提高。12月末，本外币单位存款余额为490.72亿元，较年初增加113.97亿元，较年初增长30.25％。单位活期存款余额为392.80亿元，单位定期存款余额为45.46亿元。今年以来单位存款保持较快增长的原因，一是随着吕梁市经济的逐步回暖和基础建设投资的拉动，吕梁市支柱产业的资金结算量逐渐放大，单位存款大幅增加；二是投向重点行业、企业的贷款力度依然较大，导致了派生存款的增加；三是各金融机构抓住我市经济不断快速发展的机遇，加大各种金融产品的营销力度，也有力拉动了单位存款的增长；四是年末单位存款增加较多，很重要的原因是有相当部分贷款仍保留在银行体系中，形成派生存款，尚未进入实体经济。本月单位存款快速增长，主要是影响的如：山西煤炭运销集团吕梁有限公司增加4.30亿元，山西杏花村汾酒销售有限责任公司增加2.63亿元，孝义市德威煤业有限责任公司增加1亿元等。

2.储蓄存款增加较多。12月末，本外币储蓄存款余额为773.99亿元，较年初增加91.09亿元，较年初增长13.34％。12月份当月储蓄存款增加19.95亿元，较上月增长2.65％，增速较上月提高2.05个百分点。主要是由于年末节前，居民收入集中兑现和增加以及各金融机构积极采取措施不断加大吸储力度所致。

3.财政性存款有所增加，增速下降。12月末，本外币财政存款余额为89.09亿元，较年初增加19.38亿元，较年初增长27.80％；12月份当月减少10.49亿元，较上月减少10.53％，增速较上月下降4.18个百分点。年末财政性存款连续两月出现下降，主要是由于临近年末财政集中支付较多。

（二）本外币各项贷款增长较多，增速提高

2011年12月末，吕梁市金融机构本外币各项贷款余额为521.50亿元（不包括中国银行吕梁分行6.72亿元贸易融资贷款，以下贷款均不包括），较年初增长112.01亿元，同比少增33.24亿元，较年初增长27.35％。12月末吕梁市全金融机构存贷比为38.39％，较年初提高1.07个百分点。

1.从贷款行际看，贷款投放主体为工商银行、农村信用社和农业银行，三行社12月发放贷款新增余额分别10.25亿元、5.90亿元和4.07亿元，占到当月全部贷款新增额的74.48％。贷款投放领域较为集中。今年以来，在稳健的货币政策实施下，金融机构积极支持企业发展，进一步优化贷款结构，吕梁市经济得以稳步前进，经济主体的信心不断增强，对信贷资金的有效需求不断上升，金融机构不断加大信贷投放力度。

2.从贷款期限看，本月短期贷款微量增加、中长期贷款平稳增长、票据融资增长迅速。

——短期贷款微量增加。至12月末，吕梁市金融机构本外币短期贷款余额为273.83亿元，较年初短期贷款增加43.13亿元，较年初增长18.70％，同比少增16.67亿元。短期贷款变化，主要满足了我市电力、煤焦、钢铁等优势行业企业的工业流动资金需求及乡镇企业、私营企业等中小企业的经营性资金需求。

——中长期贷款持续稳步增长，增速平稳。至12月末，吕梁市金融机构本外币中长期贷款余额为203.51亿元，较年初中长期贷款增加35.96亿元，较年初增长21.46％，同比少增54.53亿元。中长期贷款继续保持去年较高的增长速度，逐渐趋稳。新增中长期贷款重点支持交通、煤焦铁等主导行业、固定资产投资以及农村、农业综合性开发项目建设资金。(www.xing528.com)

——票据融资增长迅速。至12月末，吕梁市金融机构本外币票据融资余额为44.16亿元。较年初票据融资增加32.91亿元，较年初增长292.53％，较去年同期多增37.95亿元。12月份，影响票据融资变化的主要是由于工商银行和农信社的贴现业务较为活跃，12月工商银行票据融资贷款增长6亿元，农村信用社增长4.77亿元。

三、经济金融运行中存在的问题

（一）影响区域经济发展的不确定因素增多

一是市场物价继续维持在高位，对吕梁市经济的负面影响不可低估。12月份，吕梁市居民消费价格总水平同比上涨4.7％，环比上涨0.5％；商品零售价格上涨4.2％，环比上涨0.6％；工业生产者出厂价格上涨8.9％，环比下降2.2％。两大指数环比小幅上涨，站在整个宏观经济的角度来看，目前物价高位运行，不仅增加了城乡居民的生活消费支出，给低收入群体带来生活困难，而且也相应地提高了企业的生产经营成本，挤压了企业的利润空间，挫伤企业的生产积极性；同时在紧缩货币政策下，工业企业特别是中小企业的资金周转进一步困难，而且部分投资项目的资金筹措难度变得越来越大。二是固定资产投资中，本年新开工项目呈现负增长。1-12月，吕梁市新开工项目239个，同比下降12.77％。新开工项目增长乏力势必对完成全年投资总量造成一定影响。此外，国家房地产联审方法的变化也可能对吕梁市投资增长造成一定影响，需要我们高度关注，及时进行调整并予以解决。三是规模以上工业增加值增速趋缓。规模以上工业增加值增速前10月为21.4％，前11月为20.8％，到12月份下降为20％，呈逐月下降趋势。作为拉动吕梁市经济增长的龙头，工业增长速度的下行，势必对完成吕梁市全年GDP任务造成一定影响。

（二）金融机构贷款高度集中，中小企业在银行主渠道融资难

在稳健货币政策的作用下，各项贷款在稳步增长。然而中小企业银行主渠道融资难问题仍然突出。就辖内临县而言，全县各项贷款较年初增加3.64亿万元，增长13.5％，增量同比减少13.77亿元，增幅回落169.1个百分点。从经济层面看，通过去年省政府加大对煤炭企业的整合力度，在这场煤炭资源整合的运动中，临县有15家煤矿企业、15处矿井被兼并，在整合期间，几乎所有的被整合煤矿都已关停，目前这些还没有全部投产，制约了信贷投入的增加。从金融层面看，虽然各国有商业银行积极响应稳健货币政策要求，适当降低了信贷门槛，调整了授信方式，但是就临县来看，符合国有商业银行提供贷款条件的项目几乎没有，商业银行贷款增加明显乏力。年内，全县工、农两家国有商业银行新增贷款2500万元，全部为工行新增5户中小企业贷款,农行贷款业务全年为零；农村信用社新增贷款达27.9亿元，其中有0.4亿元是贴现；邮行净投放小额贷款1.16亿元。在全国信贷趋稳增长的形势下，临县信贷增长主要来自地方金融，农村信用社独当一面的现象仍然没有得到改观。

（三）农村金融市场缺乏机构主体

近些年来的农村金融改革促使农业银行逐步从农村市场撤出其贷款业务，随着农业银行在乡镇网点的减少，从而使农村信用社在我国农村金融中处于垄断地位，客观上赋予农村信用社独立支撑农村金融主渠道的职能，但由于各种主客观的原因，不少信用社却无法名副其实地长期承担农村金融“主力军”的角色。目前，以农村信用社为主体单一模式的农村金融体制无法满足不同农户和企业对金融服务的需求。由于农村地区的不断发展和城乡一体化水平的逐步提高，金融服务需求在不断发生变化，农村信用社现有的经营模式、贷款方式、内部管理及激励机制难以对这些金融需求的变化迅速做出反应。

（四）农村资金的大量外流和贷款难的现状长期存在

长期以来，吕梁市农产品市场价格长期低迷和不稳定，乡镇企业大量倒闭，导致贫困地区和农业主产区缺乏投资机会，大量农民外出打工，农户特别是中小企业贷款难普遍存在。农村信用社的服务方式、服务手段不能适应农户和农村经济发展的需要。

（五）金融市场体系发育不全与金融服务需求多样化之间的矛盾较为突出

当前，随着经济全球化发展速度的加快和电子化程度的日益提高，经济发展对金融服务的需求也更加新型化、多样化，而金融市场发育不全直接制约和影响着经济的发展，突出表现为商业银行市场定位、管理模式和业务品种趋同；投资渠道狭窄，社会融资过分依赖间接融资；担保市场数量和规模不足仍是目前制约信贷投放的主要瓶颈，在吕梁市个别县目前担保公司还没有开始运行，担保体系和担保机构发展滞后，直接制约着中小企业的融资能力，不少企业由于缺少贷款担保而导致贷款申请被拒。

（六）国有商业银行支持地方经济乏力，民间融资利率攀升

四大国有商行资金大量上存，信贷投放力度较弱，支持地方经济发展乏力。对地方经济的发展的输血功能远小于其抽血功能。与之相反，目前，企业民间借贷普通利率已由去年的1分—2分，上升到2分—到3分，折合年利率高的达到36％，是一年期基准贷款利率的5倍多。银行承兑手续费也由去年3％左右，上升到9.1％，去年同期的3倍多。

四、2012年经济金融业运行的预测和展望

1.经济金融将继续保持快速增长。

预测显示，2012年第一季度吕梁市GDP增速为14.6％，考虑到当前调控政策的逐步深入，实际增速可能更低一些。但总体来看，2012年经济增速将比2011年略有放缓，但将依然保持平稳较快的增长势头。

2011年以来，吕梁市各金融机构继续积极贯彻稳健的货币政策，把握信贷支持经济发展的重点、力度和节奏，不断增加信贷投入，优化信贷结构，有力地支持了吕梁市经济持续、健康、快速发展。预计2012年上半年，吕梁市各项存款余额将达到1500亿元，较年初新增约200亿元，增长约6.5％；各项贷款余额将达到500亿元左右，较年初将新增50亿元左右，增速为4.6％左右。

2.产业结构调整中过分依赖资源禀赋的状况不断得以改善。

近年来，吕梁市国民经济保持了较快的增长态势。尽管吕梁市围绕产业结构大调整、大转型做了许多工作，但目前产业结构依然失衡，煤炭经济一枝独秀，一产比重过低、二产比重过高、三产活力不足的现实问题摆在我们面前。转变经济增长方式、调整经济结构的形势依然严峻。

“再造一个新吕梁”是吕梁市委、市政府“十二五”规划的总体目标，是当前和今后一段时期面临的艰巨任务。不断改变经济结构将会是今后吕梁经济发展的强音符。一是大力延伸煤炭产业链。要依托煤而超越煤，借煤炭资源兼并重组的机遇，进一步做大做强煤炭企业，培植一批规模大、竞争力强的大型集团企业，推进煤炭深加工、精加工，拉长“煤——洗煤——焦炭——焦油——粗笨——甲醇”、“煤——电——二甲醚——氧化铝熟料——水泥熟料——建材”产业链。二是大力发展园区经济。形成“大集团引领、大项目支撑、集群化推动、园区化承载”的产业发展新格局。三是大力发展建材业。引进先进工艺和技术，发展水泥制品、活性石灰、免烧砖、矸石制砖、新型墙体材料等新材料产业。四是大力发展特色农业。壮大红枣产业，筹备上马以核桃深加工、精加工为主的项目。大力发展栽桑养蚕业，打造带动农民增收的新支柱产业。发展畜产品、小杂粮等食品加工业，要在扩大规模和提升品位上下功夫。五是大力发展第三产业。依托青银高速、太中银铁路、中南出海通道等形成的大交通格局，充分发挥区位优势，大力发展交通运输、商务中介、物流仓储、信息服务、酒店餐饮、商贸旅游等服务业。

随着经济结构的调整，金融业的发展也将会呈现多元化态势。一度以来，金融业依靠资源行业维持资金来源与获取赢利的形势将会发生较大变化，金融业为保持可持续发展，将会把注意力转向转型企业、新型企业、高科技行业。

3.小微企业融资会有所改变，但不会从根本上得到改善。

小微企业作为地方支柱产业中的骨干，其经营状况良好、信用好、发展前景好，为国民经济的健康、快速发展做出了巨大贡献。近年来，地方政府提供担保和各个层次的担保体系建设，为小微企业解决信用不足、信用能力比较低的问题。同时，采取一些切实有效的措施，包括成立政府基金、提供各种各样的政府担保以及减免小微企业税收等方面的措施，使小微企业能够获得资金来源。但是由于其融资渠道狭窄、融资成本高、融资环节的冗余等原因使得小微企业的融资依然困难，成为制约经济发展的一大瓶颈。

4.金融机构存贷比过低的状况将会有所改变。

2008年以来，吕梁市金融机构存贷比分别为25.30％、28.81％、36.08％、38.39％。从总体走高的趋势判断，未来一段时间吕梁市金融机构存贷比过低状况将得到大幅改善。

近两年来，吕梁市政府已经开始高度关注辖区金融存贷比过低，资金净流出过大的问题，多次召开协调会、研讨会讨论提升存贷比的具体措施，特别是随着吕梁企业整体竞争实力的增强、融资功能的扩大，金融机构对地方经济支持力度的强化，存贷比过低的状况从实体经济分析也将会大幅提高。

供稿单位：中国人民银行吕梁市中心支行

执　笔　人：李全德　高　铃